Jugando con fuego: una huida del Dólar en ciernes...

2
Hola, Buenos Días: A continuación os voy a traducir un artículo de ayer de Stefan Gleason...

A medida que la Administración Biden inunda a la nación con dádivas financiadas con Deuda y rescates federales, están surgiendo nuevas preocupaciones en cuanto a la probabilidad de un "Gran Reset" en el valor del Dólar.

Sin embargo, esta potencial caída del Dólar se ha estado gestando durante muchos años.

La política monetaria y fiscal abusiva en Washington D.C. combinada con la mano dura con respecto al acceso a nuestra red global de pagos basada en Dólares ha hecho que otras naciones se detengan, y algunos líderes extranjeros han estado tomando medidas silenciosamente.

En los próximos años, parece probable que el Yuan chino o incluso una moneda digital global encabezada por el Fondo Monetario Internacional ganen tracción como activos de reserva alternativa.

No se puede exagerar el efecto negativo de que el Dólar fiduciario estadounidense pierda su primer lugar en el escenario internacional. La rebaja del Dólar vendría con dolores importantes para todos los que usan el "querido" billete de la Reserva Federal.

El Dólar estadounidense fue ampliamente reconocido por su confiabilidad, gracias, en parte, a que los Estados Unidos tiene una Economía líder combinada con la hegemonía geopolítica.

El sistema de Bretton Woods de 1944 puso al Dólar al frente y al centro del comercio internacional y de los asentamientos.

Estados Unidos, en ese momento, había prometido que el Dólar estaría vinculado al Oro.

Esta vinculación Dólar/Oro, sin embargo, terminó en 1971 cuando el entonces Presidente Richard Nixon sacó a los Estados Unidos del Patrón Oro. Los Bancos Centrales extranjeros ya no podían canjear Dólares por lingotes de Oro y tendrían que adoptar la "plena fe y crédito" del Gobierno de los EE.UU.

Con el fin del respaldo del Oro llegó el fin de las restricciones fiscales y monetarias.

Ahora, los Estados Unidos debe solicitar préstamos para financiar su enorme déficit presupuestario, y esos préstamos están respaldados en gran medida por otros países (junto con la propia FED) que compran los Bonos de los EE.UU.

Esos países han permanecido en su mayoría en silencio sobre el despilfarro y el gasto excesivo durante décadas, pero los días de depender de otras naciones para financiar las obligaciones de Deuda de los Estados Unidos pueden estar llegando a su fin.

Hoy, naciones emergentes como China, Brasil, Rusia y Turquía están trabajando para eludir el sistema tradicional de reservas en Dólares. Un nuevo sistema probablemente se centraría en una cartera de diferentes monedas y la moneda de los Derechos Especiales de Giro (DEG) del FMI.

Si otros Bancos Centrales globales optan por no tener más Dólares en sus balances, esos Dólares del extranjero podrían encontrar rápidamente el camino de regreso a las costas de los EE.UU. Esto inundaría el sistema de Dólares, creando una sobreoferta masiva que podría erosionar su poder adquisitivo aún más rápida y severamente.

¿Cómo podría afectar tal escenario al ciudadano estadounidense? Sencillo.

Considere, por un momento, correr a la estación de servicio local para llenarlo, pero tener que pagar no $ 3 por galón, sino $ 7 o $ 10 por galón. O correr al supermercado para alimentar a una familia hambrienta. Si un galón de leche hoy cuesta $ 2, imagínese si eso se disparara a $ 8 por galón.

De hecho, las estadísticas de Inflación del Gobierno notoriamente subestimadas incluso están mostrando un rápido aumento en la Inflación de precios al consumidor ahora, con el informe de Abril llegando al 4,2%. Es probable que esto sea solo el comienzo.

Un Dólar más débil encarece los costos de bienes y servicios cotidianos. Debido a esto, disminuyen los ingresos disponibles de las familias estadounidenses. No solo eso, sino que la debilidad del Dólar también tiende a generar rendimientos de inversión negativos en términos reales, con la notable excepción de los recursos naturales y los activos tangibles en general.

La amenaza de una devaluación rápida y significativa del Dólar hace que tener una cantidad razonable de Oro y Plata FÍSICOS no sea un "si", sino un "deber".

Hasta aquí el artículo del Sr. Gleason y que, obviamente, es su respuesta al pésimo dato sobre la Inflación publicado ayer en los EE.UU. Sin embargo, no debemos considerar al EUR como un "paraguas" en caso de un fuerte declive del Dólar, ya que seguramente provocaría una fuerte inestabilidad económico-financiera.

Saludos.
  1. en respuesta a kovaliov
    #2
    13/05/21 10:40
    Hola, kovaliov: No voy a comentar sobre lo que tú conoces tan bien como yo, pero desde luego es sumamente curioso lo que está sucediendo con la Plata. En sus anteriores máximos históricos del 2011, tanto el Cobre como la Plata tuvieron una evolución muy pareja y, sin embargo, en esta ocasión andan totalmente desacoplados. Y esto se entiende mucho menos cuando el Cobre ha subido por las expectativas que ha abierto la llamada "transición energética" y por esa misma razón debiera haberle acompañado la Plata. Por tanto, aquí hay "algo" que se nos escapa... Lo que me induce a pensar que habrá un momento en que la Plata se "disparará" sorpresivamente.

    Respecto a las posibles medidas "represivas" tampoco me preocupan ahora mismo. Habrá tiempo para ir "intercambiándola" por otras cosas que nos sean más útiles. De momento, la Plata nos sirve como "reserva de valor".

    Saludos.
  2. #1
    13/05/21 05:55
    Me parece bien, entonces ¿por qué el precio de la plata lleva desde agosto pegándose con la resistencia en 27.3 más o menos y otra vez parece que la van a tirar?¿Hasta cuando van a poder sostenerlo todo con papeles? ¿ Es que la gente que compra plata papel es tonta o qué? 

    Son preguntas retóricas. Por mí no te molestes en explicarlo por enésima vez.

    El día que ya no puedan sostener la farsa del precio de los metales, lo de las criptomonedas va a parecer algo moderado para inversores conservadores. Claro que eso será el final de todo.

    Supongo que mandarán a los boinas verdes a nuestras casas a torturarnos, porque pistas vamos dejando de sobra.